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Écart-type

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L’écart-type

L’écart-type mesure la dispersion des rendements autour de leur moyenne et constitue, en finance, un indicateur courant de volatilité. Il se calcule à partir des écarts à la moyenne mis au carré : plus il est élevé, plus les rendements ont fluctué sur la période observée. Il décrit l’amplitude des variations, mais ni leur direction ni correctement les événements extrêmes lorsque la distribution est atypique.

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